上海破產(chǎn)法庭大力推進破產(chǎn)重整、和解工作，著力保障企業(yè)持續(xù)經(jīng)營，服務(wù)優(yōu)化營商環(huán)境，今天分享的這則案例就是運用破產(chǎn)重整制度挽救瀕危企業(yè)的典型。
該案在辦理中，合議庭及時受理重整申請，切實貫徹破產(chǎn)法及其司法解釋（三）等精神，充分發(fā)揮破產(chǎn)重整挽救功能，以存續(xù)式重整模式整體盤活資產(chǎn)，支持企業(yè)繼續(xù)營業(yè)維護整體營運價值，采用網(wǎng)絡(luò)等非現(xiàn)場方式召開債權(quán)人會議及表決，極大降低破產(chǎn)成本。重整方案的最終高票表決通過有利于將價值大幅貶值的廣場潛在價值重新釋放，并帶動周邊商業(yè)乘勢崛起，在當(dāng)下提振消費、恢復(fù)經(jīng)濟的大背景下，有效助推區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展。
深陷矛盾集中之地如何能突出重圍？
瀕臨“解體”之際又是如何完整“復(fù)活”？
深陷矛盾集中之地
死亡“破”在眉睫
申請時，故事的主人公上海某投資有限公司背負重債、對外負債高達21億余元，涉及訴訟50余起、執(zhí)行20余起，已嚴重資不抵債。
主人公手中最大的也是唯一一張“底牌”——亞新生活廣場即將被強制拍賣，根據(jù)評估拍賣款遠遠不夠償還債務(wù)，連最大債權(quán)人的擔(dān)保債權(quán)都不足以清償，更不要說讓小業(yè)主們獲得任何清償，眼看主人公與小業(yè)主間的群體性矛盾一觸即發(fā)。
而且廣場一旦被拍賣，商場停業(yè)、商戶強行清退，主人公瀕臨“解體”，昔日“明星”將不復(fù)存在……
重整開啟復(fù)活之路
終結(jié)“良緣”迎新生
雖然亞新生活廣場已經(jīng)漸漸失去明星商圈地位，但是它地理位置優(yōu)越，品牌影響力依然很大，如果能夠重整成功，不僅關(guān)乎主人公和債權(quán)人的利益，更是對周邊商圈轉(zhuǎn)型升級以及帶動區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展，影響很大。
上海破產(chǎn)法庭是如何幫助主人公化解困境、煥發(fā)新生的呢？
及時啟動重整程序
保全資產(chǎn)完整性
主人公提出申請后，合議庭及時依法審查于當(dāng)月即予受理，并及時對接執(zhí)行法院中止執(zhí)行，運用破產(chǎn)法規(guī)定的停息止付等制度保護作用，有效保全資產(chǎn)完整性，為后續(xù)重整贏得了時間和空間。
重整不停業(yè)
維護整體營運價值
合議庭指導(dǎo)管理人支持主人公繼續(xù)營業(yè)，并委任原負責(zé)廣場經(jīng)營的企業(yè)運營，最大限度維護廣場整體營運價值；同時繼續(xù)履行與小業(yè)主的租賃合同，將維系廣場運營的應(yīng)付租金認定為公益?zhèn)鶆?wù)。
重整不停業(yè)措施，既增強了債權(quán)人、投資人等各方主體對重整的信心，又穩(wěn)定了小業(yè)主、商戶的情緒，還增加了重整期間主人公的收入，案件審理期間實現(xiàn)營收4000余萬元。
積極助推溝通磋商
尋求各方合作共贏
找到合適的戰(zhàn)略投資人，牽手成功！
事實上，因本案產(chǎn)權(quán)持有各方對重整方案、經(jīng)營模式存在嚴重分歧，投資人持幣觀望，第一次公開招募期內(nèi)竟然無人報名。主人公面臨著重整轉(zhuǎn)清算的困局，要如何破局呢？
合議庭依法延長重整期限，及時溝通聽取債權(quán)人等利益主體意見，取得各方理解支持……
終于，歷經(jīng)千辛萬苦，本案主人公找到了合適的“意中人”。
搭建磋商平臺，促進雙方“喜結(jié)良緣”！
找到了“意中人”，就一定能順利結(jié)成連理枝嗎？
現(xiàn)實告訴我們，tooyoungtoosimple，“婚姻”不是兩個人的事……洽談中，本案最大債權(quán)人與投資人因為部分商業(yè)條款未談攏，重整計劃草案第一次表決未能通過。眼看主人公與投資人剛牽了手就可能說“分手”，偏偏此時又逢疫情來襲，該怎么重新“撮合”呢？
合議庭克服疫情影響，多次通過遠程視頻會議召集相關(guān)主體在線溝通，為磋商協(xié)調(diào)搭好平臺，找準吁求，促使大家互諒互讓。
同時指導(dǎo)管理人在“同類債權(quán)同等對待”的原則下合理分組，以充分保障不同類型債權(quán)人的利益訴求。
經(jīng)過一個月的密集磋商、斡旋協(xié)調(diào)，在合議庭的不懈努力下，各方終于達成了共識。合議庭乘勢召開重整計劃草案的第二次表決，這一次，終于高比率表決通過。
重整方案將擔(dān)保債權(quán)人清償率平均提升至64%，小業(yè)主債權(quán)清償率提升至70%，獲得幾乎全體債權(quán)人的一致認可。主人公終于苦盡甘來，與投資人“喜結(jié)良緣”，攜手開啟新篇章，進入重整計劃執(zhí)行，未來可期！
祝愿這段良緣結(jié)出碩果！
來源：上海破產(chǎn)法庭
責(zé)任編輯：陳言
